인더뉴스 양귀남 기자ㅣNH투자증권은 10일 씨에스윈드에 대해 단기 수주 부진은 이어지겠지만 4분기 정책 지원을 통한 수주 회복이 기대된다고 평가했다. 목표주가 7만 4000원, 투자의견 ‘매수’를 유지했다.
씨에스윈드는 2분기 매출액이 전년 동기 대비 17.2% 증가한 3270억원을 기록했고 영업이익은 36.6% 감소한 179억원을 기록했다. NH투자증권은 영업이익이 컨센서스를 소폭 상회했다고 전했다.
정연승 NH투자증권 연구원은 “2분기에 원·부자재 공급 차질 등으로 인한 생산 부진, 베트남·말레이시아 법인의 수주 부진으로 매출액은 하회했다”며 “다만, 우호적인 환율 영향으로 수익성은 전분기 대비 개선됐다”고 설명했다.
씨에스윈드는 올해 6월말 기준으로 신규 수주 금액이 5억 7500만달러로 연간 수주목표 13억달러 대비 44.2%를 달성했다고 전했다. NH투자증권은 유럽의 Re-PowerEU 정책, 미국의 인플레이션 감축 법안 등을 통해 풍력 발전 정책 지원이 강화되면서 4분기부터 수주가 점진적으로 개선될 것으로 전망했다.
정 연구원은 “3분기에도 베트남·말레이시아 법인의 생산량 부진은 불가피하지만 하반기 수주 회복을 기반으로 시차를 두고 매출액도 회복될 것”이라며 “수주가 증가하는 터키, Vestas 외 신규 고객향 생산량이 증가하는 미국 법인이 연내 외형 성장을 견인할 것”이라고 말했다.
