인더뉴스 권용희 기자ㅣ대신증권은 29일 삼성전자에 대해 내년 주요 고객사향 HBM3E(고대역폭 메모리) 공급에 나설 것으로 전망했다. 이에 목표주가 8만5000원, 투자의견 '매수'를 유지했다.
삼성전자의 올해 4분기 매출액과 영업이익은 각각 77조5000억원, 9조8000억원으로 추정된다. 올해 매출액과 영업이익은 각각 302조5590억원, 36조190억원으로 예상된다.
신석환 대신증권 연구원은 "올해 4분기 DS(반도체)사업부 영업이익은 6조원으로 증가할 것으로 추정된다"며 "D램은 4조8000억원, 낸드는 1조2000억원으로 예상된다"고 설명했다. 이어 "환효과와 일회성 비용 축소에 따른 영업이익 회복이 나타날 전망"이라고 덧붙였다.
내년 매출액과 영업이익은 각각 325조2710억원, 46조7530억원으로 추정된다. 내년 상반기 8단 HBM3E 양산과, 내년 하반기 중 공급이 이뤄질 것이라는 전망이다.
신 연구원은 "주요 고객사향 8단, 12단 HBM3E 양산과 함께 파운드리 대규모 적자 축소가 예상된다"고 설명했다. 이어 "내년 하반기 범용 메모리 가격 회복에 따른 이익률 증가가 전망된다"며 "레거시 메모리 가격 반등에 대한 우려가 먼저 해소되는 것이 중요하다"고 말했다.
